2 jours - 14 heures 
Stratégie & Expertises Métiers
La gestion des risques Banque/Finance/Assurance
Gérer le risque de taux ALM
Avis d'expert
Dans le monde du risk management bancaire, l'ALM (Asset & Liability Management) joue un rôle très transversal dans la mesure où il est en charge de la gestion de tous les risques logés dans le bilan de la banque : taux, liquidité, change mais parfois également crédit. Le risque de taux ALM constitue l'un des risques majeurs pour la banque commerciale (banque de détail, banque de l'entreprise) dans la mesure où l'activité commerciale produit naturellement une asymétrie dans le bilan mais également parce que les produits vendus à la clientèle comportent un certain nombre d'options implicites parfois difficiles à modéliser. Directement opérationnelle, cette formation animée par un expert du domaine est construite sur la base de cas pratiques dont l'objectif est de vous permettre d'appréhender ce risque pour mieux le gérer.
Objectifs pédagogiques
- Comprendre et gérer le risque de taux ALM
- Prendre en compte l'impact des dernières recommandations des autorités de régulation
- Faire évoluer les modèles pour une gestion maîtrisée
- Mettre en place les outils d'alerte et de pilotage adaptés
Cible
Directeur et/ou responsable administratif et financier
Responsables ALM / actif-passif
Directeur et/ou responsable du contrôle de gestion
Responsable risques ou risk manager
Auditeur
Responsable des engagements
Commercial de salle de marchés
Pré-requis
Aucun.
Méthode pédagogique
Formation rythmée par des apports théoriques et des ateliers de mise en pratique.
Programme pédagogique détaillé par journée
Jour 1
Jour 2 Identifier les différentes fonctions du métier ALM
Risques contenus dans le bilan (taux, change, liquidité, aspects réglementaires).
Missions et organisation de l'ALM.
Quel environnement comptable et réglementaire ?
Maîtriser les notions de base de la gestion de taux ALM
Présentation des différents types de taux (fixe, variable, révisable, réglementé).
Qu'est-ce que le risque de taux ALM ?
Analyser une crise historique : Savings and Loans ;
Notions de risque de taux fixé et de risque de base.
Notions de gap et d'impasse.
Calculer et couvrir l'exposition de son bilan au risque de taux
Maîtriser la notion de convention : écoulement, non corrélation.
Construire les impasses de taux et de liquidité.
Maîtriser les opérations de couverture.
Fermer l'impasse et calculer la marge.
Gérer de manière dynamique le risque de taux
Maîtriser la notion de projection.
Intégrer le risque hors bilan.
Calculer la marge prévisionnelle.
Calculez le trend de production nouvelle et la déformation de bilan.
Identifier et gérer ses autres facteurs de risque
Identifier et gérer le risque de base et le risque de fixing.
Mesurer et gérer ses options explicites : cap, floor, tunnel.
Mesurer et gérer ses options implicites : remboursements anticipés, PEL, autres crédits.
Mettre en place un suivi du risque inflation.
Comptabilité de couverture IFRS
Historique et derniers développements.
Mettre en place son système d'adossement
Inconvénients d'une couverture globale.
Structurer son système d'adossement (déclencheur, profil d'adossement).
Maîtriser les techniques d'adossement des produits échéancés et non échéancés.
Calculer le taux de cession interne et traiter les aléas (remboursement anticipé, renégociation).
Gérer la marge de transformation
Marge commerciale / marge de transformation.
Bâtir les indicateurs de gestion et construire ses stress scenarii.
Optimiser la gestion de la marge de transformation en intégrant l'horizon de prévision.
Exercices de simulation
Calcul de marge prévisionnelle et de sa sensibilité.
Calcul de trend de production nouvelle nette.